⚠️ 风险提示 / 免责声明:本工具为技术 POC / 教学演示,所用预期收益、波动率、相关系数均为
长期示意性假设(非实时行情),情景与样例数据均为演示编造。所有计算不构成任何投资建议,
过往表现不代表未来收益,投资有风险,决策请咨询持牌机构。
① 资产配置概览
按资产类别拆解当前组合权重。
② 组合预期收益与风险 —
现代组合理论(MPT):用各类别假设 + 相关系数矩阵估算组合年化收益与波动。
方法与口径
- 组合预期收益
μ_p = Σ wᵢ·μᵢ(加权平均)。 - 组合波动
σ_p = √(wᵀ·Σ·w),协方差Σᵢⱼ = ρᵢⱼ·σᵢ·σⱼ。 - 夏普比率
(μ_p − r_f) / σ_p,无风险利率r_f = 2%。 - 分散化收益 = 加权平均波动 − 组合实际波动(相关系数 < 1 带来的下降)。
③ 多元化与集中度
HHI 赫芬达尔指数衡量集中度;越低越分散。
④ 再平衡建议
当前类别权重 vs 目标模型组合,给出买/卖金额(漂移阈值 ±5%)。
⑤ 情景压力测试
把历史式冲击情景的各类别收益套到当前组合,估算盈亏(示意性假设,非真实回测)。
⑥ 目标达成测算
按组合预期收益做月度复利推演:期初总资产 + 每月定投,给出乐观/中性/保守三条路径。